최근 테슬라 마렵다아아아아 할 때
이번 1분기 어닝만 놓고 본다면 22년 말 기술주랑 비슷한 상황임 22년 말처럼 CPI가 무난히 내려오면 먹기 좋은 자리 언저리 라고 봄 이라는 말을 했음

그럼 가장 먼저 봐야 될 건 22말 기업들 어닝인데

사과

엔당

대표적인 이 두기업만 봐도 23년 1분기 가이던스가 분기 대비 매출이 역성장을 찍었다는걸 알 수 있음 근데 저게 나왔을 때
시장은 8월 잭슨 홀로 인한 충격으로 이미 반영을 끝난 상태였다 생각함

그리고

실제로 시장은 쭉 빠졌었고 11월 초부터 반등의 기미를 보이다가 1월까지 막타가 날라 왔음

저때도 역시 중요했던건 ISM 서비스 pmi와 CPI 였다고 생각함

그런데

12/6 PMI가 56.5 라는 미친 수치를 찍고

12/13 Cpi가 큰 폭으로 죽어 줬는데

주가는 오히려 1/7일까지 막타가 날아 오는 모습을 보여 주었음

그럼 매크로는 완전히 틀렸는가 는 또 아님

시장 참여자들이 왜 침죄에 대한 공포로 주식을 매도했는가?

12/15

파월

올 마지막 FOMC 빅스텝 … 내년 최종금리 5%대 전망

www.mk.co.kr

"물가 안정을 추구하면서도 완전히 고통 없는 방법이 있으면 좋겠지만, 그런 건 없다"

PMI가 너무 높으니 말로 기대 심리를 죽여버리는 선택을 하는 파월이 강림했었다.

그 후 1/7일 서비스 PMI의 50 붕괴와 함께 파월의 비둘기 복귀 신호탄을 쏘아 올리고 지금까지의 시장이 이어졌음

그럼 다시 어닝을 보면 엔비는 참고 할만한게 안되고 엌ㅋㅋㅋ 24b 뭐냐 엌ㅋㅋㅋㅋ

애플을 보면 1분기 매출 역성장 2분기 미미한 성장을 기록하고 있는데 비슷한 상황인 상태에서 나온 상황에 PMI와 CPI가 있음 PMI는 50 아래로 갈 일은 없어 보이고 그럼 무난한 확장을 보일거라 생각함 그럼 CPI인데 쉘터에 또 이상한 문제가 안생기면 된다 생각함 근데

주가는 선행한다...

그럼 문제가 될만한건 파월의 발언인데 지금 상황에서 CPI가 잘나와도 딱히 매파적으로 할말은 "아직은 확신이 없고 데이터가 더 필요하다." 이런 이야기 꺼내면서 질질 끄는거임 근데 6월부터의 테이퍼링에 대한 흔적들을 많이 남겨준 이번 FOMC에서 방향성은 롱으로 치우쳤다고 생각함

기업이 아직 가이던스에 나오지 않은 3분기의 수치가 다시 성장을 한다면 시장은 확실한 롱인데 그걸 정확히 예측하는건 개미 수준에서 불가능하니 PMI ,OECD, 혹은기업들의 Sec 문서에 적힌 전망을 보는거임

그럼 이쪽은 설명이 끝났고 이제는 엔 또한 그때와 비슷하다고 말 할 수 있음

지금 미국의 높은 달러가 원자재 그리고 기업의 이익 매출에 영향을 주고 있음

그리고 이번년 초에 일본이 채권 매입을 유지한 금리 인상을 했고 이건 22년도에도 했던거임

https://www.kita.net/board/totalTradeNews/totalTradeNewsDetail.do?no=72270&siteId=1

일본 사실상 금리인상… 국내 금융시장 영향은

한국무역협회 무역 통상정보, 회원/업무지원, 무역통계, 협회안내 등 서비스 안내.

www.kita.net

이미 사람들은 충분히 예측 하고 있었고

10월 중순 고점을 찍고

개입으로 부셔버린다. 그 이후 엔 상승은 이때 돈을 푸는 애들이 이놈들 밖에 없으니까 당연한 수순 실질금리 어쩌구 계산하는건 개미 수준에서 넘어가자

그런데 여기서 중요한게 있는데 저때는 사실상 금리를 올리니까 엔에 반응이 왔는데 왜 지금은? 하면 미국이 금리를 언제 내리는지를 모르겠다. 가
가장 큰 비중을 가지고 있다 보는게 적합하다 생각함

그리고 그에 대해서 최근에 엔 슬슬 살 때 됐다. 타이밍 봐라 한 이유 중 가장 큰 건

가끔 가져오는 이거임

정확히 22년 10월 중순 금융 자본 유입부터 상승을 시작했고 그대로 따라가는 모습을 보여줌 엔이 상승하는 가장 기본적인 상황이 딜러들이(아래 빨간선) 들고 있는 엔을 금융 자본이 가져갈 때 상승함
(그리고 엔으로 이동할 때 미국 주식 또한 조정이 올 때가 있고 안 올 때가 있어서 그 두가지에 대해 설명 해야되는데 떨어지면 쳐 맞고 더 사면되니 패스)

이건 화요일을 기준으로 나옴

5/1 수요일에 검은돌 형이 엔으로 바꾸는거 같던데 이건 다음주 금요일에 확인 가능

중국은 뭐 엔에 관해서 말 많이 했으니 패스

한줄 요약 그냥 저때랑 비슷하다 CPI 무난히 내려오면 무난히 롱이다.

물론 일본으로 자금 회수, 채권 유동성 부족, 지방 은행 폭사, 인플레 다시 상승 이런 변수들이 있긴한데 다 고려하려면 적금이나 드는게 맞따.

그래서 위냐 아래냐아아아아아아아

이번 1분기 어닝만 놓고 본다면 22년 말 기술주랑 비슷한 상황임 22년 말처럼 CPI가 무난히 내려오면 먹기 좋은 자리 언저리 라고 봄 이라는 말을 했음

이 한줄 생각으로 정리하면 30초 글로 정리하면 2시간 가성비 ㅆㅎㅌㅊ ㅋㅋㅋㅋ

더 세부적으로 하려다 (최근에 올렸던 글 정리까지 추가하려다) 더 쓰면 더 길어질 것 같아서 쓰다 자른곳 있으니 문맥상 이상하면 아 짜른 부분이구나 하셈 ㄹㅇㅋㅋ